ઇન્ડેક્સ ફંડ ખરીદીને, રોકાણકારો સરેરાશ બજાર વળતરનો અંદાજ લગાવી શકે છે.પરંતુ આપણામાંના ઘણા મોટા વળતરનું સ્વપ્ન જોવાની હિંમત કરે છે અને પોતે એક પોર્ટફોલિયો બનાવે છે.ફક્ત WP Carey Inc. (NYSE:WPC) પર એક નજર નાખો, જે ત્રણ વર્ષમાં 43% વધીને 33% (ડિવિડન્ડ સહિત) ના બજાર વળતરને સારી રીતે હરાવી દે છે.
બેન્જામિન ગ્રેહામને સમજાવવા માટે: ટૂંકા ગાળા માટે બજાર એક વોટિંગ મશીન છે, પરંતુ લાંબા ગાળા માટે તે વજનનું મશીન છે.શેર દીઠ કમાણી (EPS) અને સમયાંતરે શેરના ભાવમાં થતા ફેરફારોની સરખામણી કરીને, અમે સમય જતાં કંપની પ્રત્યે રોકાણકારોનું વલણ કેવી રીતે બદલાયું છે તેની અનુભૂતિ કરી શકીએ છીએ.
ડબલ્યુપી કેરી ત્રણ વર્ષમાં તેની EPS દર વર્ષે 17%ના દરે વધારવામાં સક્ષમ હતી, જેના કારણે શેરની કિંમત વધુ હતી.સરેરાશ વાર્ષિક શેરના ભાવમાં 13%નો વધારો ખરેખર EPS વૃદ્ધિ કરતાં ઓછો છે.તેથી એવું લાગે છે કે રોકાણકારો સમય જતાં કંપની વિશે વધુ સાવચેત બન્યા છે.
તમે નીચે જોઈ શકો છો કે EPS સમય સાથે કેવી રીતે બદલાઈ છે (છબી પર ક્લિક કરીને ચોક્કસ મૂલ્યો શોધો).
અમે તેને સકારાત્મક માનીએ છીએ કે આંતરિક લોકોએ છેલ્લા વર્ષમાં નોંધપાત્ર ખરીદી કરી છે.એમ કહીને, મોટાભાગના લોકો કમાણી અને આવક વૃદ્ધિના વલણોને વ્યવસાય માટે વધુ અર્થપૂર્ણ માર્ગદર્શિકા માને છે.WP Carey ની કમાણી, આવક અને રોકડ પ્રવાહના આ ઇન્ટરેક્ટિવ ગ્રાફને તપાસીને કમાણીમાં વધુ ઊંડા ઊતરો.
રોકાણના વળતરને જોતી વખતે, કુલ શેરધારક વળતર (TSR) અને શેરની કિંમતના વળતર વચ્ચેના તફાવતને ધ્યાનમાં લેવું મહત્વપૂર્ણ છે.જ્યારે શેરની કિંમતનું વળતર માત્ર શેરની કિંમતમાં ફેરફારને પ્રતિબિંબિત કરે છે, TSRમાં ડિવિડન્ડનું મૂલ્ય (ધારી લઈએ કે તેઓ ફરીથી રોકાણ કરવામાં આવ્યા હતા) અને કોઈપણ ડિસ્કાઉન્ટેડ મૂડી વધારવા અથવા સ્પિન-ઓફના લાભનો સમાવેશ કરે છે.તે કહેવું વાજબી છે કે TSR એવા શેરો માટે વધુ સંપૂર્ણ ચિત્ર આપે છે જે ડિવિડન્ડ ચૂકવે છે.અમે નોંધીએ છીએ કે WP કેરી માટે છેલ્લા 3 વર્ષમાં TSR 71% હતો, જે ઉપર જણાવેલ શેરની કિંમતના વળતર કરતાં વધુ સારી છે.આ મોટે ભાગે તેની ડિવિડન્ડ ચૂકવણીનું પરિણામ છે!
અમને જાણ કરતાં આનંદ થાય છે કે WP Carey શેરધારકોએ એક વર્ષમાં કુલ શેરહોલ્ડરનું 50% વળતર મેળવ્યું છે.તે ડિવિડન્ડ સહિત છે.તે લાભ પાંચ વર્ષમાં વાર્ષિક TSR કરતાં વધુ સારો છે, જે 14% છે.તેથી એવું લાગે છે કે તાજેતરમાં કંપનીની આસપાસનું સેન્ટિમેન્ટ સકારાત્મક રહ્યું છે.આશાવાદી પરિપ્રેક્ષ્ય ધરાવનાર કોઈ વ્યક્તિ TSR માં તાજેતરના સુધારાને જોઈ શકે છે જે દર્શાવે છે કે વ્યવસાય પોતે સમય સાથે વધુ સારો થઈ રહ્યો છે.જે રોકાણકારો પૈસા કમાવવાનું પસંદ કરે છે તેઓ સામાન્ય રીતે આંતરિક ખરીદીઓ પર તપાસ કરે છે, જેમ કે ચૂકવેલ કિંમત અને ખરીદેલી કુલ રકમ.તમે આ લિંક પર ક્લિક કરીને WP Carey ની અંદરની ખરીદીઓ વિશે જાણી શકો છો.
ડબલ્યુપી કેરી એકમાત્ર સ્ટોક નથી જે અંદરના લોકો ખરીદી રહ્યા છે.જેઓ વિજેતા રોકાણો શોધવાનું પસંદ કરે છે તેમના માટે તાજેતરની આંતરિક ખરીદી સાથે વધતી જતી કંપનીઓની આ મફત સૂચિ, માત્ર ટિકિટ હોઈ શકે છે.
મહેરબાની કરીને નોંધ કરો, આ લેખમાં ટાંકવામાં આવેલ બજારનું વળતર હાલમાં યુએસ એક્સચેન્જો પર વેપાર કરતા શેરોના બજારભારિત સરેરાશ વળતરને પ્રતિબિંબિત કરે છે.
We aim to bring you long-term focused research analysis driven by fundamental data. Note that our analysis may not factor in the latest price-sensitive company announcements or qualitative material.If you spot an error that warrants correction, please contact the editor at editorial-team@simplywallst.com. This article by Simply Wall St is general in nature. It does not constitute a recommendation to buy or sell any stock, and does not take account of your objectives, or your financial situation. Simply Wall St has no position in the stocks mentioned. Thank you for reading.
પોસ્ટ સમય: જાન્યુઆરી-09-2020