ლეკვის მსგავსად, რომელიც კუდს მისდევს, ზოგიერთი ახალი ინვესტორი ხშირად მისდევს „შემდეგ დიდ საქმეს“, თუნდაც ეს ნიშნავს „სუქების“ შეძენას შემოსავლის გარეშე, რომ აღარაფერი ვთქვათ მოგებაზე.სამწუხაროდ, მაღალი რისკის მქონე ინვესტიციებს ხშირად აქვთ ანაზღაურების მცირე ალბათობა და ბევრი ინვესტორი იხდის ფასს გაკვეთილის სწავლისთვის.
ამ ყველაფრისგან განსხვავებით, მე მირჩევნია დრო გავატარო ისეთ კომპანიებზე, როგორიცაა WP Carey (NYSE:WPC), რომელსაც აქვს არა მხოლოდ შემოსავალი, არამედ მოგებაც.მიუხედავად იმისა, რომ ეს არ ხდის აქციების ყიდვას ნებისმიერ ფასად, თქვენ არ შეგიძლიათ უარყოთ, რომ წარმატებული კაპიტალიზმი საბოლოოდ მოგებას მოითხოვს.ზარალიანი კომპანიები ყოველთვის ეჯიბრებიან დროს, რათა მიაღწიონ ფინანსურ მდგრადობას, მაგრამ დრო ხშირად მომგებიანი კომპანიის მეგობარია, განსაკუთრებით თუ ის იზრდება.
გსურთ მონაწილეობა მიიღოთ მოკლე კვლევაში?დაეხმარეთ საინვესტიციო ინსტრუმენტების მომავლის ფორმირებას და შეგიძლიათ მოიგოთ $250 სასაჩუქრე ბარათი!
ბაზარი არის ხმის მიცემის მანქანა მოკლევადიან პერსპექტივაში, მაგრამ აწონვის მანქანა გრძელვადიან პერსპექტივაში, ასე რომ, აქციის ფასი საბოლოოდ მიჰყვება ერთ აქციაზე მოგებას (EPS).ეს ნიშნავს, რომ EPS-ის ზრდა განიხილება ნამდვილ პოზიტიურად ყველაზე წარმატებული გრძელვადიანი ინვესტორების მიერ.შთამბეჭდავია, რომ WP Carey-მა გაზარდა EPS წელიწადში 20%-ით, რთული, ბოლო სამი წლის განმავლობაში.როგორც ზოგადი წესი, ჩვენ ვიტყვით, რომ თუ კომპანიას შეუძლია შეინარჩუნოს ასეთი ზრდა, აქციონერები გაიღიმებენ.
შემოსავლების ზრდისა და შემოსავლების გულდასმით გათვალისწინება პროცენტისა და დაბეგვრის (EBIT) ზღვრამდე შეიძლება დაგვეხმაროს ბოლოდროინდელი მოგების ზრდის მდგრადობის შესახებ წარმოდგენაში.WP Carey-ის წლევანდელი შემოსავალი არ არის შემოსავალი ოპერაციებიდან, ასე რომ, გახსოვდეთ შემოსავლისა და მარჟის ნომრები, რომლებიც მე გამოვიყენე, შესაძლოა არ იყოს საუკეთესო წარმომადგენლობა ძირითადი ბიზნესისთვის.მიუხედავად იმისა, რომ WP Carey-მა კარგად გაზარდა შემოსავალი გასული წლის განმავლობაში, EBIT მარჟა ამავე დროს შემცირდა.ასე რომ, როგორც ჩანს, მომავალში ჩემი შემდგომი ზრდა იქნება, განსაკუთრებით იმ შემთხვევაში, თუ EBIT მარჟა შეიძლება დასტაბილურდეს.
ქვემოთ მოცემულ დიაგრამაზე ხედავთ, როგორ გაიზარდა კომპანიამ შემოსავალი და შემოსავალი დროთა განმავლობაში.დააწკაპუნეთ დიაგრამაზე ზუსტი ციფრების სანახავად.
მიუხედავად იმისა, რომ ჩვენ ყოველთვის ვცხოვრობთ აწმყოში, ეჭვგარეშეა, რომ მომავალი უფრო მნიშვნელოვანია, ვიდრე წარსული.რატომ არ შეამოწმოთ ეს ინტერაქტიული სქემა, რომელიც ასახავს სამომავლო EPS შეფასებებს, WP Carey-ისთვის?
როგორც წვიმების დროს ჰაერში არსებული ახალი სუნი, ინსაიდერული ყიდვა ოპტიმისტური მოლოდინებით მავსებს.იმის გამო, რომ ხშირად, აქციების შეძენა იმის ნიშანია, რომ მყიდველი მას არადაფასებულად მიიჩნევს.რა თქმა უნდა, ჩვენ ვერასდროს ვიქნებით დარწმუნებული, თუ რას ფიქრობენ ინსაიდერები, ჩვენ მხოლოდ შეგვიძლია ვიმსჯელოთ მათ ქმედებებზე.
მიუხედავად იმისა, რომ WP Carey-ის ინსაიდერებმა გასულ წელს გაყიდეს აქციები -40,9 ათასი აშშ დოლარი, მათ განახორციელეს 403 ათასი აშშ დოლარის ინვესტიცია, რაც გაცილებით მაღალი მაჩვენებელია.შეიძლება ამტკიცებდეთ, რომ ყიდვის დონე გულისხმობს ბიზნესის ნამდვილ ნდობას.მასშტაბით, ჩვენ ვხედავთ, რომ ყველაზე დიდი ინსაიდერული შესყიდვა იყო საბჭოს არააღმასრულებელი ვიცე-თავმჯდომარე კრისტოფერ ნიჰაუსი 254 ათასი აშშ დოლარის ღირებულების აქციებზე, დაახლოებით 66,08 აშშ დოლარი თითო აქციაზე.
კარგი ამბავი, ინსაიდერის ყიდვის გარდა, WP Carey bulls-ისთვის არის ის, რომ ინსაიდერებს (ერთობლივად) აქვთ მნიშვნელოვანი ინვესტიცია აქციებში.მართლაც, მათ აქვთ მასში ჩადებული სიმდიდრის ბრწყინვალე მთა, რომელიც ამჟამად 148 მილიონ აშშ დოლარად არის შეფასებული.ეს მიგვითითებს იმაზე, რომ ხელმძღვანელობა გადაწყვეტილების მიღებისას ძალიან გაუფრთხილდება აქციონერთა ინტერესებს!
მიუხედავად იმისა, რომ ინსაიდერები უკვე ფლობენ აქციების მნიშვნელოვან რაოდენობას და ისინი უფრო მეტს ყიდულობენ, ჩვეულებრივი აქციონერებისთვის კარგი ამბავი აქ არ ჩერდება.მთავარი ის არის, რომ გენერალურ დირექტორს, ჯეისონ ფოქსს, შედარებით მოკრძალებულად უხდიან მსგავსი ზომის კომპანიების აღმასრულებელ დირექტორებს.კომპანიებისთვის, რომელთა საბაზრო კაპიტალიზაცია აღემატება 8.0 მილიარდ აშშ დოლარს, როგორიცაა WP Carey, აღმასრულებელი დირექტორის საშუალო ხელფასი დაახლოებით 12 მილიონი აშშ დოლარია.
WP Carey-ის აღმასრულებელმა დირექტორმა მიიღო მხოლოდ 4.7 მილიონი აშშ დოლარი მთლიანი კომპენსაციის სახით 2018 წლის დეკემბრის ბოლოს. ეს აშკარად საშუალოზე დაბალია, ასე რომ, ერთი შეხედვით, ეს შეთანხმება გულუხვი ჩანს აქციონერებისთვის და მიუთითებს მოკრძალებულ ანაზღაურების კულტურაზე.აღმასრულებელი დირექტორის ანაზღაურების დონე არ არის ყველაზე მნიშვნელოვანი საზომი ინვესტორებისთვის, მაგრამ როდესაც ანაზღაურება მოკრძალებულია, ეს ხელს უწყობს აღმასრულებელ დირექტორსა და ჩვეულებრივ აქციონერებს შორის გაძლიერებულ თანასწორობას.ეს ასევე შეიძლება იყოს კარგი მმართველობის ნიშანი, უფრო ზოგადად.
თქვენ არ შეგიძლიათ უარყოთ, რომ WP Carey-მა თავისი მოგება აქციაზე ძალიან შთამბეჭდავი ტემპით გაზარდა.ეს არის მიმზიდველი.არა მხოლოდ ეს, არამედ ჩვენ ვხედავთ, რომ ინსაიდერები ფლობენ და ყიდულობენ უფრო მეტ აქციებს კომპანიაში.ასე რომ, მე ვფიქრობ, რომ ეს არის ერთი აქცია, რომელიც ღირს ყურება.მიუხედავად იმისა, რომ ჩვენ ვუყურებდით შემოსავლის ხარისხს, ჩვენ ჯერ არ გაგვიკეთებია რაიმე სამუშაო აქციების შესაფასებლად.ასე რომ, თუ გსურთ იაფად ყიდვა, შეგიძლიათ შეამოწმოთ WP Carey ვაჭრობს მაღალი P/E თუ დაბალი P/E, მის ინდუსტრიასთან შედარებით.
კარგი ამბავი ის არის, რომ WP Carey არ არის ერთადერთი მზარდი აქცია ინსაიდერული ყიდვით.აქ არის მათი სია... ბოლო სამი თვის განმავლობაში ინსაიდერული ყიდვით!
გთხოვთ, გაითვალისწინოთ, რომ ამ სტატიაში განხილული ინსაიდერული ტრანზაქციები ეხება შესაბამის იურისდიქციის ანგარიშგების ტრანზაქციებს
We aim to bring you long-term focused research analysis driven by fundamental data. Note that our analysis may not factor in the latest price-sensitive company announcements or qualitative material.If you spot an error that warrants correction, please contact the editor at editorial-team@simplywallst.com. This article by Simply Wall St is general in nature. It does not constitute a recommendation to buy or sell any stock, and does not take account of your objectives, or your financial situation. Simply Wall St has no position in the stocks mentioned. Thank you for reading.
გამოქვეყნების დრო: ივნ-10-2019