ເຊັ່ນດຽວກັບລູກໝາແລ່ນຫາງຂອງມັນ, ນັກລົງທຶນໃຫມ່ບາງຄົນມັກຈະແລ່ນໄປຫາ 'ເລື່ອງໃຫຍ່ຕໍ່ໄປ', ເຖິງແມ່ນວ່າມັນຫມາຍຄວາມວ່າການຊື້ 'ຫຼັກຊັບເລື່ອງ' ໂດຍບໍ່ມີລາຍໄດ້, ປ່ອຍໃຫ້ກໍາໄລ.ແຕ່ຫນ້າເສຍດາຍ, ການລົງທຶນທີ່ມີຄວາມສ່ຽງສູງມັກຈະມີຄວາມເປັນໄປໄດ້ຫນ້ອຍທີ່ຈະຈ່າຍອອກ, ແລະນັກລົງທຶນຫຼາຍຄົນຈ່າຍລາຄາເພື່ອຮຽນຮູ້ບົດຮຽນຂອງພວກເຂົາ.
ກົງກັນຂ້າມກັບສິ່ງນັ້ນ, ຂ້ອຍມັກໃຊ້ເວລາໃນບໍລິສັດເຊັ່ນ WP Carey (NYSE: WPC), ເຊິ່ງບໍ່ພຽງແຕ່ມີລາຍໄດ້, ແຕ່ຍັງກໍາໄລ.ໃນຂະນະທີ່ມັນບໍ່ເຮັດໃຫ້ຮຸ້ນມີມູນຄ່າຊື້ໃນລາຄາໃດກໍ່ຕາມ, ທ່ານບໍ່ສາມາດປະຕິເສດວ່າທຶນນິຍົມທີ່ປະສົບຜົນສໍາເລັດຮຽກຮ້ອງໃຫ້ມີກໍາໄລ, ໃນທີ່ສຸດ.ບໍລິສັດທີ່ສູນເສຍແມ່ນສະເຫມີແຂ່ງກັບເວລາເພື່ອບັນລຸຄວາມຍືນຍົງທາງດ້ານການເງິນ, ແຕ່ເວລາມັກຈະເປັນເພື່ອນຂອງບໍລິສັດທີ່ມີກໍາໄລ, ໂດຍສະເພາະຖ້າມັນເຕີບໂຕ.
ຕ້ອງການເຂົ້າຮ່ວມໃນການສຶກສາຄົ້ນຄ້ວາໄລຍະສັ້ນ?ຊ່ວຍສ້າງເຄື່ອງມືການລົງທຶນໃນອະນາຄົດ ແລະເຈົ້າສາມາດຊະນະບັດຂອງຂວັນ $250 ໄດ້!
ຕະຫຼາດແມ່ນເຄື່ອງລົງຄະແນນສຽງໃນໄລຍະສັ້ນ, ແຕ່ເຄື່ອງຊັ່ງນໍ້າຫນັກໃນໄລຍະຍາວ, ດັ່ງນັ້ນລາຄາຮຸ້ນແມ່ນປະຕິບັດຕາມລາຍໄດ້ຕໍ່ຫຸ້ນ (EPS) ໃນທີ່ສຸດ.ນັ້ນຫມາຍຄວາມວ່າການເຕີບໂຕຂອງ EPS ແມ່ນຖືວ່າເປັນບວກທີ່ແທ້ຈິງໂດຍນັກລົງທຶນໄລຍະຍາວທີ່ປະສົບຜົນສໍາເລັດຫຼາຍທີ່ສຸດ.ປະທັບໃຈ, WP Carey ໄດ້ເຕີບໂຕ EPS 20% ຕໍ່ປີ, ປະສົມ, ໃນສາມປີທີ່ຜ່ານມາ.ຕາມກົດລະບຽບ, ພວກເຮົາເວົ້າວ່າຖ້າບໍລິສັດສາມາດຮັກສາການຂະຫຍາຍຕົວດັ່ງກ່າວ, ຜູ້ຖືຫຸ້ນຈະຍິ້ມ.
ການພິຈາລະນາຢ່າງລະມັດລະວັງກ່ຽວກັບການເຕີບໂຕຂອງລາຍໄດ້ແລະລາຍໄດ້ກ່ອນອັດຕາດອກເບ້ຍແລະການເກັບພາສີ (EBIT) ສາມາດຊ່ວຍແຈ້ງທັດສະນະກ່ຽວກັບຄວາມຍືນຍົງຂອງການເຕີບໂຕຂອງກໍາໄລທີ່ຜ່ານມາ.ບໍ່ແມ່ນລາຍໄດ້ທັງຫມົດຂອງ WP Carey ໃນປີນີ້ແມ່ນລາຍໄດ້ຈາກການດໍາເນີນງານ, ດັ່ງນັ້ນຈື່ຈໍາລາຍຮັບແລະຕົວເລກຂອບໃບທີ່ຂ້ອຍໄດ້ໃຊ້ອາດຈະບໍ່ເປັນຕົວແທນທີ່ດີທີ່ສຸດຂອງທຸລະກິດທີ່ຕິດພັນ.ໃນຂະນະທີ່ WP Carey ເຮັດໄດ້ດີໃນການເຕີບໂຕຂອງລາຍໄດ້ໃນປີທີ່ຜ່ານມາ, ຂອບໃບ EBIT ໄດ້ຖືກຊຸ່ມຊື່ນໃນເວລາດຽວກັນ.ສະນັ້ນມັນເບິ່ງຄືວ່າອະນາຄົດຂອງຂ້ອຍຈະເຕີບໂຕຕື່ມອີກ, ໂດຍສະເພາະຖ້າຂອບ EBIT ສາມາດສະຖຽນລະພາບ.
ໃນຕາຕະລາງຂ້າງລຸ່ມນີ້, ທ່ານສາມາດເບິ່ງວິທີການທີ່ບໍລິສັດໄດ້ເຕີບໂຕລາຍໄດ້, ແລະລາຍໄດ້, ໃນໄລຍະເວລາ.ໃຫ້ຄລິກໃສ່ຕາຕະລາງເພື່ອເບິ່ງຕົວເລກທີ່ແນ່ນອນ.
ໃນຂະນະທີ່ພວກເຮົາດໍາລົງຊີວິດຢູ່ໃນປັດຈຸບັນຕະຫຼອດເວລາ, ບໍ່ມີຄວາມສົງໃສໃນໃຈຂອງຂ້ອຍວ່າອະນາຄົດມີຄວາມສໍາຄັນຫຼາຍກ່ວາອະດີດ.ດັ່ງນັ້ນເປັນຫຍັງຈຶ່ງບໍ່ກວດເບິ່ງຕາຕະລາງການໂຕ້ຕອບນີ້ສະແດງເຖິງການຄາດຄະເນ EPS ໃນອະນາຄົດ, ສໍາລັບ WP Carey?
ເຊັ່ນດຽວກັນກັບກິ່ນຫອມສົດໆໃນອາກາດໃນເວລາທີ່ຝົນຕົກມາ, ການຊື້ພາຍໃນເຮັດໃຫ້ຂ້ອຍມີຄວາມຄາດຫວັງໃນແງ່ດີ.ເນື່ອງຈາກວ່າເລື້ອຍໆ, ການຊື້ຫຼັກຊັບແມ່ນສັນຍານທີ່ຜູ້ຊື້ເຫັນວ່າມັນມີມູນຄ່າຕໍ່າ.ແນ່ນອນ, ພວກເຮົາບໍ່ສາມາດແນ່ໃຈວ່າຄົນພາຍໃນກໍາລັງຄິດແນວໃດ, ພວກເຮົາພຽງແຕ່ສາມາດຕັດສິນການກະທໍາຂອງພວກເຂົາ.
ໃນຂະນະທີ່ WP Carey ພາຍໃນໄດ້ຂາຍຫຼັກຊັບສຸດທິ -US$40.9k ໃນປີທີ່ຜ່ານມາ, ພວກເຂົາເຈົ້າໄດ້ລົງທຶນ US$403k, ເປັນຕົວເລກທີ່ສູງກວ່າຫຼາຍ.ທ່ານສາມາດໂຕ້ຖຽງວ່າລະດັບຂອງການຊື້ຫມາຍເຖິງຄວາມຫມັ້ນໃຈທີ່ແທ້ຈິງໃນທຸລະກິດ.ຊູມເຂົ້າ, ພວກເຮົາສາມາດເຫັນໄດ້ວ່າການຊື້ພາຍໃນທີ່ໃຫຍ່ທີ່ສຸດແມ່ນໂດຍຮອງປະທານທີ່ບໍ່ແມ່ນຜູ້ບໍລິຫານຂອງຄະນະກໍາມະການ Christopher Niehaus ໃນມູນຄ່າ 254 ພັນໂດລາສະຫະລັດ, ຢູ່ທີ່ປະມານ 66.08 ໂດລາຕໍ່ຫຸ້ນ.
ຂ່າວດີ, ຄຽງຄູ່ກັບການຊື້ພາຍໃນ, ສໍາລັບ WP Carey bulls ແມ່ນວ່າພາຍໃນ (ລວມ) ມີການລົງທຶນທີ່ມີຄວາມຫມາຍໃນຫຼັກຊັບ.ແທ້ຈິງແລ້ວ, ເຂົາເຈົ້າມີພູເຂົາອັນຮຸ່ງເຫລື້ອມແຫ່ງຄວາມຮັ່ງມີທີ່ລົງທຶນຢູ່ໃນມັນ, ປະຈຸບັນມີມູນຄ່າ 148 ລ້ານໂດລາສະຫະລັດ.ອັນນີ້ແນະນຳໃຫ້ຂ້ອຍຮູ້ວ່າການເປັນຜູ້ນຳຈະຕ້ອງຄຳນຶງເຖິງຜົນປະໂຫຍດຂອງຜູ້ຖືຫຸ້ນໃນເວລາຕັດສິນໃຈ!
ໃນຂະນະທີ່ຄົນພາຍໃນເປັນເຈົ້າຂອງຮຸ້ນຈໍານວນຫຼວງຫຼາຍ, ແລະພວກເຂົາໄດ້ຊື້ຫຼາຍ, ຂ່າວດີສໍາລັບຜູ້ຖືຫຸ້ນທົ່ວໄປບໍ່ໄດ້ຢຸດຢູ່ທີ່ນັ້ນ.cherry ຢູ່ເທິງສຸດແມ່ນວ່າ CEO, Jason Fox ໄດ້ຖືກຈ່າຍໃຫ້ CEO ຢູ່ໃນບໍລິສັດທີ່ມີຂະຫນາດທີ່ຄ້າຍຄືກັນ.ສໍາລັບບໍລິສັດທີ່ມີມູນຄ່າຕະຫຼາດຫຼາຍກວ່າ US$8.0b, ເຊັ່ນ WP Carey, ຄ່າຈ້າງ CEO ສະເລ່ຍປະມານ 12 ລ້ານໂດລາສະຫະລັດ.
CEO ຂອງ WP Carey ໄດ້ຮັບເງິນຊົດເຊີຍທັງໝົດພຽງແຕ່ 4.7 ລ້ານໂດລາສະຫະລັດສໍາລັບປີສິ້ນສຸດເດືອນທັນວາ 2018. ນັ້ນແມ່ນຢ່າງຊັດເຈນວ່າຕໍ່າກວ່າຄ່າສະເລ່ຍ, ດັ່ງນັ້ນ, ໃນເວລາສັ້ນໆ, ການຈັດການດັ່ງກ່າວເບິ່ງຄືວ່າມີຄວາມເອື້ອເຟື້ອເພື່ອແຜ່ຕໍ່ຜູ້ຖືຫຸ້ນ, ແລະຊີ້ໃຫ້ເຫັນເຖິງວັດທະນະທໍາຂອງຄ່າຕອບແທນເລັກນ້ອຍ.ລະດັບຄ່າຕອບແທນຂອງ CEO ບໍ່ແມ່ນຕົວຊີ້ບອກທີ່ສໍາຄັນທີ່ສຸດສໍາລັບນັກລົງທຶນ, ແຕ່ເມື່ອຄ່າຈ້າງແມ່ນເລັກນ້ອຍ, ມັນສະຫນັບສະຫນູນການປັບປຸງການສອດຄ່ອງລະຫວ່າງ CEO ແລະຜູ້ຖືຫຸ້ນທົ່ວໄປ.ມັນຍັງສາມາດເປັນສັນຍານຂອງການປົກຄອງທີ່ດີ, ໂດຍທົ່ວໄປແລ້ວ.
ທ່ານບໍ່ສາມາດປະຕິເສດໄດ້ວ່າ WP Carey ໄດ້ເຕີບໂຕລາຍໄດ້ຕໍ່ຮຸ້ນຂອງຕົນໃນອັດຕາທີ່ຫນ້າປະທັບໃຈຫຼາຍ.ນັ້ນເປັນທີ່ດຶງດູດ.ບໍ່ພຽງແຕ່ເທົ່ານັ້ນ, ແຕ່ພວກເຮົາສາມາດເຫັນໄດ້ວ່າພາຍໃນທັງສອງເປັນເຈົ້າຂອງຫຼາຍ, ແລະກໍາລັງຊື້ຮຸ້ນໃນບໍລິສັດຫຼາຍຂຶ້ນ.ສະນັ້ນຂ້າພະເຈົ້າຄິດວ່ານີ້ແມ່ນຫຼັກຊັບອັນຫນຶ່ງທີ່ຄວນເບິ່ງ.ໃນຂະນະທີ່ພວກເຮົາໄດ້ເບິ່ງຄຸນນະພາບຂອງລາຍໄດ້, ພວກເຮົາຍັງບໍ່ທັນໄດ້ເຮັດວຽກໃດໆເພື່ອໃຫ້ມູນຄ່າຫຼັກຊັບ.ດັ່ງນັ້ນຖ້າທ່ານຕ້ອງການຊື້ລາຄາຖືກ, ທ່ານອາດຈະຕ້ອງການກວດເບິ່ງວ່າ WP Carey ແມ່ນການຊື້ຂາຍໃນ P / E ສູງຫຼື P / E ຕ່ໍາ, ທຽບກັບອຸດສາຫະກໍາຂອງມັນ.
ຂ່າວດີແມ່ນວ່າ WP Carey ບໍ່ແມ່ນຫຼັກຊັບທີ່ເຕີບໂຕພຽງແຕ່ກັບການຊື້ພາຍໃນ.ນີ້ແມ່ນບັນຊີລາຍຊື່ຂອງພວກມັນ ... ກັບການຊື້ພາຍໃນສາມເດືອນທີ່ຜ່ານມາ!
ກະລຸນາສັງເກດການເຮັດທຸລະກໍາພາຍໃນທີ່ສົນທະນາໃນບົດຄວາມນີ້ຫມາຍເຖິງການເຮັດທຸລະກໍາທີ່ລາຍງານໄດ້ຢູ່ໃນຂອບເຂດທີ່ກ່ຽວຂ້ອງ
We aim to bring you long-term focused research analysis driven by fundamental data. Note that our analysis may not factor in the latest price-sensitive company announcements or qualitative material.If you spot an error that warrants correction, please contact the editor at editorial-team@simplywallst.com. This article by Simply Wall St is general in nature. It does not constitute a recommendation to buy or sell any stock, and does not take account of your objectives, or your financial situation. Simply Wall St has no position in the stocks mentioned. Thank you for reading.
ເວລາປະກາດ: 10-06-2019