Yatırımcılar bir endeks fonu satın alarak ortalama piyasa getirisine yaklaşabilirler.Ancak çoğumuz daha büyük getirilerin hayalini kurmaya ve kendimiz bir portföy oluşturmaya cesaret ediyoruz.Üç yılda %43 artışla %33'lük (temettüler hariç) piyasa getirisini oldukça geride bırakan WP Carey Inc.'e (NYSE:WPC) bir bakın.
Benjamin Graham'ın sözlerini aktaracak olursak: Kısa vadede piyasa bir oylama makinesidir, ancak uzun vadede bir tartı makinesidir.Hisse başına kazancı (EPS) ve hisse fiyatının zaman içindeki değişimlerini karşılaştırarak, yatırımcıların bir şirkete yönelik tutumlarının zaman içinde nasıl değiştiğine dair bir fikir edinebiliriz.
WP Carey, üç yıl içinde EPS'sini yılda %17 oranında artırmayı başardı ve bu da hisse fiyatını yükseltti.Yıllık ortalama %13'lük hisse senedi fiyat artışı aslında EPS büyümesinden daha düşük.Öyle görünüyor ki yatırımcılar zamanla şirkete karşı daha temkinli olmaya başladı.
Aşağıda EPS'nin zaman içinde nasıl değiştiğini görebilirsiniz (resmin üzerine tıklayarak tam değerleri keşfedin).
İçeridekilerin son bir yılda ciddi alımlar yapmasını olumlu buluyoruz.Bununla birlikte çoğu kişi kazanç ve gelir artışı trendlerinin iş için daha anlamlı bir rehber olduğunu düşünüyor.WP Carey'nin kazançları, geliri ve nakit akışını gösteren bu etkileşimli grafiği kontrol ederek kazançları daha ayrıntılı inceleyin.
Yatırım getirilerine bakarken toplam hissedar getirisi (TSR) ile hisse fiyatı getirisi arasındaki farkı dikkate almak önemlidir.Hisse fiyatı getirisi yalnızca hisse fiyatındaki değişikliği yansıtırken, TSR temettülerin değerini (yeniden yatırıldıkları varsayılarak) ve herhangi bir indirimli sermaye artırımı veya bölünmenin faydasını içerir.TSR'nin temettü ödeyen hisse senetleri için daha eksiksiz bir tablo sunduğunu söylemek doğru olur.WP Carey için son 3 yıldaki TSR'nin %71 olduğunu ve bunun yukarıda bahsedilen hisse fiyatı getirisinden daha iyi olduğunu not ediyoruz.Bu büyük ölçüde temettü ödemelerinin bir sonucudur!
WP Carey hissedarlarının bir yıl içinde toplam %50 oranında hissedar getirisi elde ettiğini bildirmekten memnuniyet duyuyoruz.Buna temettü de dahil.Bu kazanç, beş yıllık yıllık TSR'den (yüzde 14) daha iyidir.Bu nedenle son zamanlarda şirket etrafındaki hissiyatın olumlu olduğu görülüyor.İyimser bir bakış açısına sahip biri, TSR'deki son gelişmeyi, işin zamanla daha iyiye gittiğinin bir göstergesi olarak görebilir.Para kazanmak isteyen yatırımcılar genellikle ödenen fiyat ve satın alınan toplam tutar gibi içeriden yapılan satın alımları kontrol eder.Bu bağlantıya tıklayarak WP Carey'in içeriden satın alımları hakkında bilgi edinebilirsiniz.
İçeridekilerin satın aldığı tek hisse senedi WP Carey değil.Kazandıran yatırımlar bulmayı sevenler için, yakın zamanda içeriden bilgi satın alarak büyüyen şirketlerin yer aldığı bu ücretsiz liste, sadece bir bilet olabilir.
Bu makalede alıntılanan piyasa getirilerinin, şu anda ABD borsalarında işlem gören hisse senetlerinin piyasa ağırlıklı ortalama getirilerini yansıttığını lütfen unutmayın.
We aim to bring you long-term focused research analysis driven by fundamental data. Note that our analysis may not factor in the latest price-sensitive company announcements or qualitative material.If you spot an error that warrants correction, please contact the editor at editorial-team@simplywallst.com. This article by Simply Wall St is general in nature. It does not constitute a recommendation to buy or sell any stock, and does not take account of your objectives, or your financial situation. Simply Wall St has no position in the stocks mentioned. Thank you for reading.
Gönderim zamanı: Ocak-09-2020